Este programa académico te ofrece un exclusivo contenido sobre Trading en Derivados Financieros de Renta Variable en tan solo 6 semanas”

¿Por qué estudiar en TECH?

TECH es la mayor escuela de negocio 100% online del mundo. Se trata de una Escuela de Negocios de élite, con un modelo de máxima exigencia académica. Un centro de alto rendimiento internacional y de entrenamiento intensivo en habilidades directivas.   

TECH es una universidad de vanguardia tecnológica, que pone todos sus recursos al alcance del alumno para ayudarlo a alcanzar el éxito empresarial”

En TECH Universidad Tecnológica

Innovación

La universidad ofrece un modelo de aprendizaje en línea que combina la última tecnología educativa con el máximo rigor pedagógico. Un método único con el mayor reconocimiento internacional que aportará las claves para que el alumno pueda desarrollarse en un mundo en constante cambio, donde la innovación debe ser la apuesta esencial de todo empresario.

“Caso de Éxito Microsoft Europa” por incorporar en los programas un novedoso sistema de multivídeo interactivo. 

Máxima exigencia

El criterio de admisión de TECH no es económico. No se necesita realizar una gran inversión para estudiar en esta universidad. Eso sí, para titularse en TECH, se podrán a prueba los límites de inteligencia y capacidad del alumno. El listón académico de esta institución es muy alto...

95% de los alumnos de TECH finaliza sus estudios con éxito.

Networking

En TECH participan profesionales de todos los países del mundo, de tal manera que el alumno podrá crear una gran red de contactos útil para su futuro. 

+100.000 directivos capacitados cada año, +200 nacionalidades distintas.

Empowerment

El alumno crecerá de la mano de las mejores empresas y de profesionales de gran prestigio e influencia. TECH ha desarrollado alianzas estratégicas y una valiosa red de contactos con los principales actores económicos de los 7 continentes.

+500 acuerdos de colaboración con las mejores empresas.

Talento

Este programa es una propuesta única para sacar a la luz el talento del estudiante en el ámbito empresarial. Una oportunidad con la que podrá dar a conocer sus inquietudes y su visión de negocio.

TECH ayuda al alumno a enseñar al mundo su talento al finalizar este programa.

Contexto multicultural

Estudiando en TECH el alumno podrá disfrutar de una experiencia única. Estudiará en un contexto multicultural. En un programa con visión global, gracias al cual podrá conocer la forma de trabajar en diferentes lugares del mundo, recopilando la información más novedosa y que mejor se adapta a su idea de negocio.

Los alumnos de TECH provienen de más de 200 nacionalidades.  

Aprende con los mejores

El equipo docente de TECH explica en las aulas lo que le ha llevado al éxito en sus empresas, trabajando desde un contexto real, vivo y dinámico. Docentes que se implican al máximo para ofrecer una especialización de calidad que permita al alumno avanzar en su carrera y lograr destacar en el ámbito empresarial.

Profesores de 20 nacionalidades diferentes.

TECH busca la excelencia y, para ello, cuenta con una serie de características que hacen de esta una universidad única:   

Análisis

En TECH se explora el lado crítico del alumno, su capacidad de cuestionarse las cosas, sus competencias en resolución de problemas y sus habilidades interpersonales.  

Excelencia académica

En TECH se pone al alcance del alumno la mejor metodología de aprendizaje online. La universidad combina el método Relearning (metodología de aprendizaje de posgrado con mejor valoración internacional) con el Estudio de Caso. Tradición y vanguardia en un difícil equilibrio, y en el contexto del más exigente itinerario académico.   

Economía de escala

TECH es la universidad online más grande del mundo. Tiene un portfolio de más de 10.000 posgrados universitarios. Y en la nueva economía, volumen + tecnología = precio disruptivo. De esta manera, se asegura de que estudiar no resulte tan costoso como en otra universidad. 

En TECH tendrás acceso a los análisis de casos más rigurosos y actualizados del panorama académico” 

La Especialización en Gestión Optimizada de la Relación Gamma/Theta es un programa que está enfocado primordialmente en competencias específicas referentes a la magnitud del efecto gamma en función del tiempo a vencimiento. Por eso, este programa académico hace énfasis en una línea teórica-práctica, junto con el conocimiento y la robusta experiencia de un claustro docente ampliamente cualificado.

Un plan de estudios realizado por expertos y un contenido de calidad son la clave para que tu aprendizaje sobre Gestión Optimizada de la Relación Gamma/Theta sea exitoso”

Plan de estudios

Esta titulación académica incorpora 6 semanas de aprendizaje continuo, donde TECH orientará al profesional a la cima de su carrera profesional mediante una educación que se enfoca en la excelencia y la eficiencia. De este modo, el alumnado adquirirá las vacantes más importantes del campo financiero, enfrentando diversos retos que encontrará en el ámbito laboral. Así, este programa otorga un sinnúmero de habilidades referentes a la optimización de las estrategias gamma de volatilidad con combinaciones calendar. 

Por ende, el cuerpo docente ha desarrollado un plan de estudios integrando 3 módulos, con el propósito que el profesional refuerce sus competencias relacionadas con las interpretaciones complementarias al concepto Delta.  

Por otro lado, el alumnado de esta Especialización ahondará en rubros específicos relacionados con estrategias Theta con derivados de renta variable. Así, los egresados obtendrán conocimientos únicos referentes a convexidad y su beneficio para el comprador de una opción. 

Por ende, TECH tiene en cuenta la comodidad y la excelencia, es por eso que este programa ofrece un aprendizaje completo y de calidad, a la vez que otorga flexibilidad para cursarla. Y es que, el egresado tan solo necesita de un dispositivo con conexión a internet para acceder fácilmente a la plataforma virtual, las 24 horas del día y desde cualquier parte del mundo.  

Esta Especialización se desarrolla a lo largo de 6 meses y se divide en 3 módulos: 

Módulo 1.  Sensibilidad de la Prima de las Opciones de Renta Variable 

Módulo 2.  Estrategias Gamma de Volatilidad con Derivados de Renta Variable 

Módulo 3.  Estrategias Theta con Derivados de Renta Variable 

¿Dónde, cuándo y cómo se imparte?

TECH ofrece la posibilidad de desarrollar esta Especialización en Gestión Optimizada de la Relación Gamma/Theta de manera totalmente online. Durante las 6 meses que dura la especialización, el alumno podrá acceder a todos los contenidos de este programa en cualquier momento, lo que le permitirá autogestionar su tiempo de estudio. 

Módulo 1. Sensibilidad de la Prima de las Opciones de Renta Variable

1.1. Valor intrínseco de una opción 

1.1.1. Opciones In-The-Money o con valor intrínseco positivo 
1.1.2. Opciones At-The-Money 
1.1.3. Opciones Out-of-the-Money 

1.2. Valor temporal de una opción 

1.2.1. Incidencia de la volatilidad 
1.2.2. Incidencia del tiempo a vencimiento 
1.2.3. Incidencia conjunta de ambos elementos 

1.3. La Delta de una opción de compra 

1.3.1. Variación de la prima de la opción de compra en función del precio del subyacente 
1.3.2. Importancia del strike elegido 
1.3.3. Perspectiva del vendedor de la opción 

1.4. La Delta de una opción de venta 

1.4.1. Variación de la prima de la opción de venta en función del precio del subyacente 
1.4.2. Importancia del strike elegido 
1.4.3. Perspectiva del vendedor de la opción 

1.5. Interpretaciones complementarias al concepto Delta 

1.5.1. Cantidad de activo subyacente equivalente 
1.5.2. Probabilidad de Vencimiento de la opción con valor intrínseco 
1.5.3. Cálculo de la delta de una combinación básica de opciones 

1.6. La Gamma de las opciones desde la perspectiva del comprador de la opción 

1.6.1. Convexidad y su beneficio para el comprador de una opción 
1.6.2. Magnitud del efecto gamma en función del tipo de opción 
1.6.3. Magnitud del efecto gamma en función del tiempo a vencimiento 

1.7. La Gamma de las opciones desde la perspectiva del vendedor de la opción 

1.7.1. Riesgos que la convexidad provoca al comprador de una opción 
1.7.2. Riesgos que la convexidad provoca en opciones cercanas al dinero 
1.7.3. Riesgos que la convexidad provoca en opciones cercanas a vencimiento 

1.8. La Vega de las opciones 

1.8.1. Impacto de la volatilidad en la prima de las opciones 
1.8.2. Riesgos que la volatilidad provoca al comprador de opciones 
1.8.3. Riesgos que la volatilidad provoca al vendedor de opciones 

1.9. La Theta de las opciones 

1.9.1. Efecto beneficioso para el vendedor en contraposición con Gamma 
1.9.2. La magnitud del efecto gamma en función del tipo de opción 
1.9.3. La gestión de Theta para el comprador de opciones 

1.10. Otros efectos sobre la prima de las opciones 

1.10.1. Efecto dividendos en las opciones sobre acciones 
1.10.2. Efecto de los tipos de interés 
1.10.3. Efecto del tiempo a vencimiento sobre Gamma y Theta 

Módulo 2. Estrategias Gamma de Volatilidad con Derivados de Renta Variable

2.1. La Volatilidad como producto financiero y su influencia en la prima de las opciones 

2.1.1. Índices de volatilidad más importantes en los mercados financieros internacionales 
2.1.2. Productos derivados cuyo subyacente en un índice de volatilidad 
2.1.3. Influencia de la volatilidad en la prima de las opciones 

2.2. Posiciones de Opciones y Expectativas de volatilidad. Optimización 

2.2.1. Optimización en contexto de expectativas alcistas de volatilidad 
2.2.2. Optimización en contexto de expectativas bajistas de volatilidad 
2.2.3. Dificultades para optimizar expectativas neutras de volatilidad 

2.3. Gestión de expectativas alcistas de volatilidad con Conos 

2.3.1. Cono: Cómo se forma 
2.3.2. Ventajas de gestionar con Conos las expectativas alcistas de volatilidad 
2.3.3. Riesgos derivados 

2.4. Gestión de expectativas alcistas de volatilidad con Cunas 

2.4.1. Cuna: cómo se forma 
2.4.2. Comparación del uso de Cunas con respecto al uso de conos 
2.4.3. Optimización de los resultados mediante el uso de Cunas 

2.5. Gestión de expectativas alcistas de Volatilidad con Ratios 

2.5.1. Preferencia por ratios bajistas (con Puts) 
2.5.2. Comparación del uso de ratios bajistas con respecto al uso de Puts compradas 
2.5.3. Optimización de los resultados mediante el uso de ratios bajistas 

2.6. Gestión de expectativas alcistas de Volatilidad con Mariposas y Condores 

2.6.1. Mariposa y Condor; Cómo se forman 
2.6.2. Comparación de las Mariposas y los Condores con respecto a los Conos y las Cunas, respectivamente 
2.6.3. Optimización de los resultados mediante el uso de Mariposas y Condores 

2.7. Uso de Conos y Cunas con expectativas bajistas de Volatilidad 

2.7.1. Formación de Conos y Cunas vendidas 
2.7.2. Ventajas de estas combinaciones frente a las estrategias de Venta de Opciones 
2.7.3. Gestión del riesgo de estas estrategias combinadas 

2.8. Uso de ratios con expectativas bajistas de Volatilidad 

2.8.1. Formación de ratios con dominio de posiciones vendidas 
2.8.2. Ventaja de los ratios vendidos frentes a las estrategias básicas de venta de opciones 
2.8.3. Gestión del riesgo derivados de los ratios vendidos 

2.9. Uso de Mariposas y Condores con expectativas bajistas de volatilidad 

2.9.1. Formación de Mariposas y Condores comprados 
2.9.2. Ventajas de estas posiciones frente al uso de Conos y Cunas vendidas 
2.9.3. Optimización de las expectativas bajistas de Volatilidad 

2.10. Optimización de las estrategias gamma de Volatilidad con Combinaciones Calendar 

2.10.1. Ratios vendidos calendar 
2.10.2. Mariposas compradas calendar 
2.10.3. Condores comprados calendar 

Módulo 3. Estrategias Theta con Derivados de Renta Variable

3.1. Gestión del Riesgo cuando se vende una opción como estrategia Theta básica 

3.1.1. Gestión del riesgo cuando se vende put 
3.1.2. Gestión del riesgo cuando se vende call 
3.1.3. Efecto de la variación de la volatilidad en estas estrategias theta básicas 

3.2. Gestión del riesgo de venta de una opción cercana a vencimiento 

3.2.1. Gestión y cierre de la posición cuando ésta ofrece beneficios 
3.2.2. Gestión y cierre de la posición cuando ésta ofrece pérdidas 
3.2.3. Mantenimiento a vencimiento de la posición 

3.3. Gestión del riesgo cuando se utilizan las Cunas vendidas como estrategia Theta 

3.3.1. Uso de cunas vendidas frente a conos vendidos y frente a las posiciones individuales vendidas 
3.3.2. Gestión de la Cuna cuando las opciones están cercanas a vencimiento 
3.3.3. Gestión de la Cuna cuando uno de los dos strikes entra en el dinero 

3.4. Spreads como estrategia Theta 

3.4.1. Uso del spread frente a la posición individual vendida 
3.4.2. Gestión del spread cuando está cercano a vencimiento y cuando el subyacente evoluciona en contra del spread 
3.4.3. Optimización del spread 

3.5. Mariposas y Condores comprados como estrategia Theta 

3.5.1. Uso del Condor frente al spread como estrategia Theta 
3.5.2. Uso de la mariposa frente al Condor como estrategia Theta 
3.5.3. Optimización de la estrategia theta 

3.6. Ratios como estrategia Theta 

3.6.1. Gestión del ratio vendido con opciones de compra 
3.6.2. Gestión del ratio vendido con opciones de venta 
3.6.3. Estrategia suma de ratios vendidos frente a la cuna vendida 

3.7. Optimización de la relación entre Gamma y Theta 

3.7.1. Influencia del strike en esta relación 
3.7.2. Influencia del tiempo a vencimiento en esta relación 
3.7.3. Influencia de la volatilidad en esta relación 

3.8. Spreads calendar como estrategia Theta 

3.8.1. Gestión de los spreads calendar alcistas 
3.8.2. Gestión de los spreads calendar bajistas 
3.8.3. Optimización del spread calendar 

3.9. Mariposas Calendar como estrategia Theta 

3.9.1. Gestión del denominado Double Calendar Spread 
3.9.2. Optimización de la estrategia usando diferentes strikes 
3.9.3. Optimización de la estrategia usando diferente número de opciones compradas y vendidas 

3.10. Ratios calendar como estrategia theta 

3.10.1. Gestión del ratio calendar con opciones de compra 
3.10.2. Gestión del ratio calendar con opciones de venta 
3.10.3. Optimización del uso del ratio calendar como estrategia Theta

Este programa universitario te proporciona una perspectiva teórico-práctica sobre gestión del denominado Double Calendar Spread”